Skripsi

ANALISA PENGARUH HARI PERDAGANGAN TERHADAP IMBAL HASIL SAHAM DI BURSA EFEK INDONESIA

---

Penilaian

---

Day of the week effect merupakan anomali dari pasar modal efisien yang menunjukkan imbal hasil saham harian tidak sama untuk semua hari dalam satu minggu. Monday effect merupakan bagian dari day of the week effect. Monday effect diartikan sebagai imbal hasil saham hari senin yang negatif. Week-four effect merupakan suatu fenomena yang mengungkapkan bahwa Monday effect hanya terjadi pada minggu keempat untuk setiap bulannya. Rogalski effect merupakan suatu fenomena dimana imbal hasil saham negatif yang terjadi pada hari Senin menghilang pada bulan tertentu. Penelitian ini bertujuan untuk (1) menganalisa seberapa besar pengaruh hari perdagangan terhadap imbal hasil saham, (2) menguji dan menjelaskan apakah week-four effect terjadi pada hari Senin minggu keempat dan kelima, dan (3) menguji dan menjelaskan apakah Rogalski effect terjadi pada bulan April. Populasi dari penelitian ini adalah seluruh perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia selama periode 2004 sampai dengan 2006. Sampel dipilih dengan menggunakan metode Purposive Sampling dan didapat 184 perusahaan sampel. Penelitian ini merumuskan tiga hipotesis sesuai dengan tujuan dari penelitian. Untuk menjawab hipotesis yang telah dirumuskan, dilakukan analisa dengan menggunakan metode regresi dummy yaitu metode regresi yang variabel independennya bersifat kualitatif. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa fenomena Monday effect terjadi di Bursa Efek Indonesia pada periode tahun 2004 sampai dengan 2006. Dimana nilai imbal hasil saham terendah terjadi pada hari Senin dan imbal hasil saham tertinggi terjadi pada hari Rabu. Penelitian ini tidak berhasil membuktikan adanya week-four effect dan Rogalski effect di Bursa Efek Indonesia pada periode 2004 sampai dengan 2006.

---

Availability

Inventory Code	Barcode	Call Number	Location	Status
0807000144	T44229	T44229	Central Library (Referens)	Available but not for loan - Not for Loan

Detail Information

Series Title

-

Call Number

T44229

Publisher

Palembang : Fakultas Ekonomi Universitas Sriwijaya., 2008

Collation

xix, 151 hlm.: Ilus., tab.; 29 cm

Language

Indonesia

ISBN/ISSN

-

Classification

332.607

Content Type

Text

Media Type

unmediated

Carrier Type

unspecified

Edition

-

Subject(s)

Manajemen
Imbal hasil saham

Specific Detail Info

-

Statement of Responsibility

HALIM

Other version/related

File Attachment

Comments

---

You must be logged in to post a comment